Written by 10:33 康帝 Cheng, 特邀专栏

2020年初第一枪的真相:是金价波动产生了「阴谋」?还是「阴谋」造就了金价波动?

当今世界,唯有金融市场的资本利得最诱人,投资者无 不希望藉由钱滚钱方式,累计财富!而在投资领域,必存着技术派与基本派的较劲,殊不知有「量」、才有 「价」的金融定律是需要筹码派的帮助,才能缔造市场的波动!咱透过 2020 年黄金市场的第一枪,带您一窥筹码派这不为人知的「惊心」布局?

是「刻意」?还是「阴谋」?

2020 新年初,金价立即受美国突袭伊朗,造成伊朗高级军官卡西 姆 . 索莱马尼少将在这次袭击中阵亡,事发地点在中东,伊拉克 巴格达境内,立刻引起金融市场敏感的神经,金、油齐飙,相信
是「刻意」?还是「阴谋」?令许多投资者感到错愕! 2020 年才到第三天,就发生了那么大事件。

让我们稍微回顾一下 1/3 日的历史行情,事发时间「刻意」为北京时间周五下午 3 点;金价从 1527.77 美元 / 盎司 起涨至1553.25美元/盎司,涨25.48美元/盎司,涨幅1.67%、随即进入纷纷扰扰的周末,各式各样的讯息蜂拥而至, 恐慌情绪油然而生,1/6 日 ( 周一 ) 开盘马上往上跳多至 1562.79 美元 / 盎司,当日高点至 1588.52 美元 / 盎司;总 结 2 日行情,涨 60.75 美元 / 盎司,涨幅 3.98%,2 日跑 60.75 美元 / 盎司是一个怎么样的概念呢?这可是相当于 金价一个月的波动,短短 2 日就跑完,您说这够不够牛逼啊?

但,何谓「刻意」呢?当然就军事布署,进行突击,肯定有一定的考虑存在,在此不赘述。但就操盘思维来说, 金价会飙高,当然除了受消息面影响之外,资金筹码也是关键之一,任何的金融商品,永远摆脱不掉,有量、才 有价的定律!研究金价的资金筹码,唯二看这 2 处的资金筹码布局:其一是「美国商品期货交易委员会」定期公 布的 COT 报告中「净头寸变化」及其二「SPDR® 黄金信托基金」每日公布的「库存量变化」。

一场「US$77.12亿」的精心布局

首先,解读「美国商品期货交易委员会」定期公布的 COT 报告中「净头寸变化」从 2019/12/17 公布的数据显示 增 22,424 张、2019/12/24 公布的数据显示再增 26,523 张,累计达 279,889 张,这对金价而言,的确是重要的利多 讯号;2019/12/17 当时报价为 1475.93 美元 / 盎司,短短 12 个交易日飙高至 1588.52 美元 / 盎司,涨 112.59 美元 / 盎司,涨幅 7.63%。

其次,再解读「SPDR®黄金信托基金」每日公布的「库存量变化」从2019/12/17公布的数据显示,连续两周增9.37吨, 累计达 895.30 吨,这对金价而言,也是利多的加分讯号;2019/12/17「SPDR® 黄金信托基金」收盘价为 1475.80 美元 / 盎司,历经 12 个交易日则飙高至 1527.10 美元 / 盎司,涨 51.30 美元 / 盎司,涨幅 3.48%。

、以投资「美国商品期货交易委员会」的交易者而言,若以标准口 100 盎司来说,则狠狠赚了 US$11,259;同理,以 投资「SPDR® 黄金信托基金」,也赚足 US$5,130;而透过本次特朗普「刻意」的新年礼物,让这一批的交易者 从「美国商品期货交易委员会」狠捞 US$551,094,273、从「SPDR® 黄金信托基金」赚饱 US$16,968,039;金融市 场的净利绝非无中生有,当有人赚,肯定就有人亏,而这次的亏,真的…「亏」超级大,合计US$568,062,312,「亏」 到吐血!

时空背景再度拉回至 2019/12/17 当下,金价自 2019/9/4 高点 1556.83 美元 / 盎司起跌后,逐渐形成下降信道型态,历经 99 天后,并于 2019/12/12 再度靠近下降信道顶部价格压力区。

等待时机降临,对技术交易者「完美的诱杀」

就当下的交易者而言,若依据技术型态理论分析,预判金价的走势 1 应该是第 2 次靠近下降信道顶部价格,显示 该压力的力量强大,适合布局空单,以突破该下降信道顶部价格 1480.94 美元 / 盎司的 1% 当作止损价格,来赚取 短线目标 1450.0 美元 / 盎司丰硕的利润;以标准口 100 盎司来说,盈 US$3,094.0、亏 US$1,481.0。

此外,也会有些当下的交易者,若依据技术型态理论分析,直接预判金价的走 势 2-1 应该是往上进行假突破下降信道 顶部价格,最终行情仍将继续回到下降 通道之内;对于积极型的交易者而言, 则以突破该下降信道顶部价格1480.94 美元/盎司的1%~2%当作获利价格, 回调至1480.94美元/盎司以下,立即 启动止损;以标准口100盎司来说, 盈 US$2,962.0、亏 US$500.0。对于稳健 型的交易者而言,则以 2019/11/1 高点 1515.85 美元 / 盎司当作假突破的进场依据,获利目标以 1450.0 美元 / 盎司为主;以标准口 100 盎司来说,盈 US$6,585.0、亏 US$500.0。

最后,还有部分的交易者,若依据技术型态理论分析,则会预判假突破该下降信道顶部价格后,金价的走势 2-2 应该是挑战 2019/9/4 高点 1556.83 美元 / 盎司之后,才会有大幅度的回调至 1500.0 美元 / 盎司;以标准口 100 盎 司来说,盈US$5,683.0、亏 US$500.0。

对于以「技术面」操作的交易者而言,「基 本面」与「资金筹码面」的确容易被忽略;若以刚刚的预判规划来说,除了走势1的投报率,勉强可以接受之外,其余的都将止损金额控制在US$500.0,就 投报率角度来看,操作空单的盈利,绝 对丰硕,纵使不幸被打2次止损,但最 终的盈利,绝对可以弥补这2次的亏损, 所以那有不进场的理由呢?尤其,策略 布局的逻辑是以马丁格尔(Martingale) 为主,肯定倍数加码,赚取更大的利润!

殊不知最后真的亏在特朗普「刻意」发动美袭伊朗事件,让金价彻底飙高至4个月以来的新高1588.52美元/盎司, 让一群以技术面做空的投机者,彻底败在资金筹码面做多的投资者,只能说这「刻意」的时机点,拿捏得恰到好处, 以致令人不寒而栗,「阴谋」之论油然而生!

撇开是「刻意」?还是「阴谋」?不说! 金价这一波的急涨,若要有大幅度的回 调,就必须观察:(1).「美国商品期货交 易委员会」定期公布的 COT 报告中「净 头寸变化」及(2)「. SPDR®黄金信托基金」 每日公布的「库存量变化」等入场资金, 何时选择获利了结退场,只要在「无量」 支撑的情况之下,「价跌」是必然趋势, 但也不要妄想金价会发生一波大跌的走势。

2020年「金价波动」将再起, 您准备好了吗?

首先,依循「郭氏理论」分析,若以突破该下降信道顶部价格 1480.94 美元 / 盎司当依据,则 1546.06 美元 / 盎 司将是未来第 1 季的多 / 空分水岭,同时也要留意 1 月份的高点 1611.18 美元 / 盎司将是短期重要的压力价、低 点 1517.04 美元 / 盎司则是短期重要的支撑价;若截止至 2 月初,当金价价格持续在 1546.06 美元 / 盎司以上,则 2020 年第 1 季将有很大的机率看见高点为 1633.38 至 1647.50 美元 / 盎司附近、反之,若金价价格跌落至 1546.06 美元 / 盎司以下,则 2020 年第 1 季将有很大的机率看见低点为 1480.73 至 1494.84 美元 / 盎司附近。

其次,2019 年的金价波动达 290.75 美元 / 盎司,高于 2017 年的 211.48 美元 / 盎司及 2018 年的 205.88 美元 / 盎 司,以全球金融历史循环来看,8 至 10 年视为一个周期,故金价波动的平均值为 290.42 至 332.30 美元 / 盎司,然 而 2020 年 1 月的金价波动就达 94.14 美元 / 盎司,足以吃掉平均值的 32.42% 至 28.33%,是过去 4 年的历史新高: 2019 年 1 月金价波动为 49.62 美元 / 盎司、2018 年 1 月金价波动为 63.44 美元 / 盎司、2017 年 1 月金价波动为 74.13美元/盎司、2016年1月金价波动为66.27美元/盎司;一场美袭伊朗事件,就此拉开金价波动剧烈震荡的序幕, 是否令读者有一丝丝感受到 2020 年将是一个不平静的一年呢?当然,2020 年也将是金价最具投资赚钱的商品。

回顾过往 4 年可以发现每一年金价波动最大的月份,必存在一大事件:2019 年 8 月受中美贸易战争再升级影响, 令金价波动达该年度最大来到 154.48 美元 / 盎司、2018 年 8 月受美国政府正式恢复对伊朗的禁令影响,令金价波 动达该年度最大来到 64.61 美元 / 盎司、2017 年 9 月受朝鲜成功试射一枚中长程导弹,成功飞越日本北海道上空, 最后落入太平洋某处海域,这是朝鲜有试射经验以来最远的一次,朝鲜声言寻求与美国达成军事上的势均力敌影响, 令金价波动达该年度最大来到 91.36 美元 / 盎司、2016 年 6 月受英国公投确定脱离欧盟影响,令金价波动达该年 度最大来到 152.54 美元 / 盎司;相信这些大事件的发生,伴随着金价波动的涨跌,也让金市投资者从中获取利润 或赔掉资本,都是有可能发生,因为主观思维,是会实际影响交易结果,只是过去这 4 年的投资效益,不知您是 那一种投资者呢?赚?亏?

最后,2020 年五大潜在的「刻意」风险?或「阴谋」风险?依序为:(1). 全球央行是否为了挽救颓废的经济,则 重启 QE 手段,继续以货币宽松为主,尤其正值选举年的联准会,是否「刻意」或「阴谋」选择降息,为美股市 场注入流动性,续推指数,创造荣景,帮助选情?

(2).中美贸易战的不确定性,依旧影响双边企业资本支出的决策, 迫使企业获利逐渐下滑,是否意味可「刻意」或「阴谋」达到直接裁员、企业倒闭,令市场风险性大增,迫使股 价重挫?

(3).英国确定启动脱欧序幕,进入最关键的协议协商阶段,然而双方是否为了增加谈判筹码,「刻意」或「阴 谋」激化苏格兰独立公投、加泰隆尼亚独立运动呢?

(4).美国总统大选、弹劾调查案都将间接影响特朗普的连任选情, 是否将「刻意」或「阴谋」藉强化对伊朗及朝鲜的经济制裁,转移选情焦点呢?

(5). 中东局势受地缘政治冲突升高的影响,战事随时一触即发,是否「刻意」或「阴谋」扩大袭击沙特阿拉伯产油设施事件、土耳其入侵叙利亚 境内的示威活动事件呢?

任何大事件的发生,所引发出的金价波动,其背后都隐藏着「基本面」与「资金筹码面」的布局,最终才真实的 反应在技术盘面上,不管即将发生的大事件是「刻意」?或「阴谋」?身为金市优秀投资者的您,都务必谨慎应 对诡异的 2020 年,预祝您 操盘得胜!咱们下回见。

网站编辑 Terry.Zhang上传

(Visited 33 times, 1 visits today)
[email protected]
Close